快学用户_150359 2023-03-16

问"甲旅游企业拟投资某证券组合，该组合由A\B\C三种股票构成，资金权重分别为 40%、30%和 30%，β系数分别为 2.5、1.5 和 1。其中A 股票投资收益率的概率分布如下： B、C股票的预期收益率分别为10%和8%，当前无风险利率为4%，市场组合必要收益率为9%。要求： (1)计算A股票预期收益率。 (2)计算证券组合预期收益率。 (3)计算证券组合β系数。 (4)利用资本资产定价模型，计算证券组合的风险收益率和必要收益率，并据以判断该证券组合是否值得投资。"

答疑老师2023-03-16

让我来告诉你吧，(1) A股票预期收益率等于8.5％；(2)证券组合预期收益率等于9.6％；(3)证券组合β系数等于1.33；(4)根据资本资产定价模型，证券组合的风险收益率大于9％，大于必要收益率，因此值得投资。